刚刚公布的2006年胡润富豪榜，使我们看到了中国富裕阶层的力量。

今年，富豪们的平均财富22个亿，但我们也发现另外一个现象：和国外的富豪榜相比，中国富豪的更替速度非常快——中国富豪的财务和其管理的行业、公司密切相关，一旦公司所处的行业、地位下降，其财富也快速缩水。因此，对于富裕阶层来说，由于中国的特殊政治人文经济环境，个人财富管理显得尤为重要。但是，目前在中国的富裕阶层，存在许多理财的误区——

最近一两年以来，理财师这个以前中国老百姓陌生的职业越来越走进我们的生活，有人说，理财师是灵丹妙药，可以让你的财富象魔法一样快速增长；也有人说，理财师是指路明灯，可以让你在纷乱的物质世界里自由前行；还有人说，理财师是布道者，是传教士，用财务智慧，实现你的幸福人生。

我们的担忧

作为从事理财教育的培训机构，我们中大君融先后培养了几千名持证理财师，听过我们讲授理财的金融从业者，已经逾万。但是，每每看到普通老百姓对于理财师的种种期望，我们不仅感到汗颜，看到种种的“理财师速成班”、“理财师1

一个在很冷的冬日，笔者几年不见的一个国外的朋友，突然打电话过来，说是一定要见面，刚一见面，这位朋友不及叙起旧日友情，就苦苦谈起了他的烦恼。

他以前一直生活在日本，2000年东南亚金融危机以前，投资者投资情绪高涨，她从来没有进入过股市，不过，受朋友银行，她也买了当时最热门的银行股，谁知道，金融危机一来，日本受害最惨的就是银行，她损失了一半的财产。

现在，日本当地人都由于人民

　　事实上，储蓄本身是一种十分良好的投资习惯，但是，我们还要考虑通货膨胀，那我们的储蓄往往不仅不能带给我们收益，反而让我们的财富不断缩水。一方面，在中国，由于投资工具的长期缺乏，普通百姓常常认为只有储蓄或者购买国债，才是安全的，另外一方面，某些人可能由于对未来生活无保障的焦虑、担忧和恐惧，才养成失控储蓄的习惯。然而，你必须清楚，你在过度储蓄的同时，也失去了许多。

　  周建成是一家规模较大的外资公司的中国区总裁，年收入约60万人民币。由于10年前投资股市投资损失惨重，几乎是他的财富倾尽所有，因此他的投资变得十分保守，除了储蓄以外，再也不敢接触其他的投资工具，几年前投资失败的噩运几乎夜夜笼罩在他的心头。因此，为了获得情绪的平静，他宁愿放弃较大的经济收益，把钱存在绝对安全的地方，生活尽可能节俭。

经常听到很多人说，钱存在银行是百分之百安全的，至少是可以保本的。但实际上，在经济社会中，我们看到我们经常碰到钱不值钱的现象，譬如10年以前，10块钱可以买到20个面包，而10

投资规划的核心，一方面在于对个人的资产进行全面的规划，无论我们是做子女教育/退休规划、房产规划等等，都需要通过投资规划去实现；另外一方面，当个人资产在满足了人生的需求以后，也要做一些适当的资产安排，并平衡收益和风险，实现个人资产最大化。在本文中，我们主要讨论如何来完成一个金融产品的安排。

我们个人的资产，分为两部分，一部分是我们以前有一部分的储蓄，这部分金融资产需要一次性的来做安排；另外一方面，对于大部分的人来说，每个月的收入支出会有一些节余，那我们需要对这部分节余的钱需要有效的搭理。所以，我们的规划分为两部分，一部分是一次性的投资，另外一部分是对每个月节余的投资。

   2006年上半年的证券市场，火爆异常，上证指数一气呵成，从1100多点一直涨到接近1700点，涨幅高达50％以上，5.15日、